انواع تحلیل

فرض کنبد می خواهیم کالا، ارز، سهام و یا فلز گرانبهایی را خریداری کنیم . برای معامله نیاز داریم تا به هر دلیلی تشخیص دهیم تغییر قیمت در آینده به چه شکلی می باشد.

ابن کار، تحلیل نام دارد. در بازارهای مالی دنیا چند روش کاملا متفاوت برای تحلیل به وجود آمده است. که می توان آنها را به دسته های زیر تقسیم کرد:

• تحلیل فاندامنتال
• تحلیل تکنیکال
• نظریه گشت تصادفی
• نظریه آشوب

تحلیل فاندامتنال (بنیادی)

به بررسی رفتار قیمت و پیشبینی آن به وسیله در نظر گرفتن عوامل تغییر ، تحلیل بنیادی گفته می شود. این عوامل می تواند اقتصادی، سیاسی، اجتماعی، نظامی و .... باشد.

برای مثال فرض گنید می خواهیم جفت ارز EUR/USD را بررسی کنیم. برای این کار باید به کلیه عواملی که می تواند بر روی EUR و USD اثر گذار باشد را مد نظر قرار دهیم که می توان به عواملی همچون نرخ بهره، تراز تجاری، میزان بیکاری، اوضاع سیاسی، چشم انداز اقتصادی آینده آنها و ... اشاره کرد.

به طور خلاصه می توان گفت برای معاملات کوتاه مدت و نوسانگیری در بازارهای مالی این تحلیل کارایی بسیار کمی دارد. زیرا با توجه به عواملی بیشمار اثر گذار بر روی قیمتها جمع بندی آنها برای اینگونه معاملات غیر ممکن است.

بهترین کاری که ابن نوع تحلیلها انجام می دهند ارائه دلیل تغییرات قیمتها پس از حرکت آنهاست.

ولی باید دقت کرد که در لحظاتی از بازار که اخبار مهم فاندامنتال عنوان می شود (مانند اعلام نرخ بهره) ممکن است بازارها دچار تغییرات شدیدی باشند هرجند معمولا جهت  این تغییرات را هیچ فاندامنتال کاری به درستی پیشبینی نمی کرده است.